I am planning to buy education plan for my daughter. SO doing some study now. But it seems that this is better:
How about this alternative idea for your children education fund:
1. Buy an investment property and make sure the property is easily rented out.
2. Use the rental to cover the bank installments.
3. Make sure your loan has the MRTA insurance as well so that if anything happen to you, the loan is covered.
4. By the time your child ready to go for tertiary education, the loan is probably fully paid.
5. Transfer this property to your child.
6. Ask your child to take a loan against this property and use the money for the education.
7. You will be the guarantor for his loan.
8. At the same time the rental still continue to help him pay the loan.
9. The rental can be assumed as his extra income even before he graduated.
10. The property will probably appreciate in the future as well to give more wealth to your child.
What's your total cost?
Only the 10% down payment when you bought the property initially. After that no need to pay anything anymore. No more monthly insurance premium.
Risk: depend whether you select you location properly or not?
Example:
A 300k service apartment rented at RM 2000 per month. With current low interest rate of the loan, a 20 year loan with 10% down payment will have RM1636 installment per month.
After 20 years, the correctly selected property with appreciate to 400k.
This will enable your child take a 360k loan for tertiary study.
Your investment? 20k + some lawyer fee.
| 儿童教育保险之 2－东方日报《寿险新兵》 |
儿童教育保单主要分成两大类，它是储蓄保单(endowment policy)和投资联结保单(Investment-linked policy)。 两者之区别有赖于其结构和投资性质。 储蓄保单 一份储蓄保单是综合储蓄成份和保障于一体的。储蓄保单可分为红利(participating)或非红利(non-participating)。 顾名思义，一份不分红利保单是不分享人寿保险基金的盈余，不过其保险利益却是完全受保证的。另一方面，一份分红利保单的部分保险利益是受保证的, 不过其满期利益的数额则不受保证，因为它是仰仗保险公司的人寿保险基金(life insurance fund)之投资表现而定。 投资联结保单 投资联结保单是尊照您身为保单拥有者身份的需要而计，它是综合了投资成份与保障于一体的保单。当您的收入改善后，此保单允许您增加每月所缴付的保费数额或增额(top-up)。 倘 若您愿意采取更积极的投资手段的话，这类保单将允许您选择把金钱投资在哪一类的基金。然而，犹如其他类似的投资计划，它面对更高的风险，因此，投资回酬是不受保证的，因它可能会比预定的更高或更低。 欲知更多有关此两类产品之结构详情，敬请参阅由国家银行出版的“人寿保险”及“投资联结保险”两本相关保险讯息册子。 应购投保哪一类保单？ 这将胥视您所设定的目标以及愿承担的风险而定。 在签购任何保单之前，您须确保代理员有为您进行寻找事实(Fact finding)的评估流程，来协助您及依照您之需要和经济能力，确认那一种才是最适合的保单。 选择一份能让您在需要时候有使用权的基金(fund)将是管用的。那就是说，正当孩子开始进入高等教育的时候，保单正好满期，或者是，保单在满期前，若有需要的话，可允许您预先提取部份的保险利益。 投保儿童教育保单之提示 确保有选购附加免缴保费利益(payor benefit rider) 选择一份具备在家长/法定监护人，因不幸早逝，或被诊断罹患严重疾病，又或因完全及永久终身残废，而无法再缴付保费时可免缴保费。 选择购买附加免缴保费利益，可确保您身为家长/监护人在发生任何不幸事故后，孩子的教育基金将能得到保障。 确保有能力缴付保费 透过保险作为储蓄工具，要求个人须坚持不懈，常年累月的不间断地储蓄一笔固定数额的金钱。它是一项长期的进程，因此，需要根据您目前的收入和开销作实际的评估，来确认正真能负担得起的数额。 倘若您以超过自己能力所允许的数额做开始，最终也许会导致保单断保而遭致财务上的损失。因此，倘若您目前尚没能力负担这么多的话，可从较少的数额开始。 关注基金运作动向 在投保之后，您将需要密切关注基金的动向，以确认能朝着您所设定之目标迈进。原因之一是由於经济市场改变的结果，导致保险公司所宣布的实际回酬可能有别于当时在说明书所阐明的回酬(特别是分红保单和投资联络保单)。再者，高等教育的实际开销可能比原先所计划的来得高，因为现在孩子已经改变原先所选读的科系，又或者，前往海外深造是优先的选择，因此汇率的起落也足以影响您的计划。倘若所需要的资金不足够，有些保单则提供额外的贷学金利益。 切勿附加不必要的保障 许多教育保单允许附加如住院留医疗保障和手术医疗保险，或严重疾病保障等。对於增加太多的附加保障必须非常谨慎，因为这些费用将侵蚀储蓄内的数额。况且，不要忘记，您投保的是孩子的生命，一些保障如严重疾病保障是不太需要的，概因儿童罹患此疾病的机会非常的少。 审查保单可否扣除所得税 应用人寿保险作为储蓄途经的儿童教育保单之其中一项利益是税务优惠。保险赔偿金(proceeds)是免税的，而且每年为教育保单所缴付的保费亦可获得最高达RM3,000的常年免税优惠，但是此优惠必须获得内陆税收局的批准方可。 欲符合免税优惠之条件，教育保单必须是由家长/法定监护人所投保者，同时教育保单满期时孩子的年龄必须介于十三岁至二十五岁之间。在保单受保期限内，选购附加免缴保费利益是非常重要的。 |